• پتروشیمی نوری واقع در منطقه ویژه اقتصادی، مزیت های رقابتی خوبی دارد، دارای دو اسکله برای بارگیری محصولات که 60 درصد فروش(صادرات) از این طریق انجام میشود

• مزیت دیگر دسترسی به خوراک، مشکل اصلی پتروشیمی ها تامین خوراک بوده که خوشبختانه شرکت ما به 13 پالایشگاه پارس جنوبی وصل میباشد که 3 پالایشگاه کافیست برای تامین خوراک شرکت و خوشبختانه از این جهت هیچ مشکلی نداریم.

• در منطقه ویژه واقع هستیم که از جمله مزایای آن معافیت از پرداخت مالیات برارزش افزوده می باشد.

• خوراک شرکت 4.5 میلیون تن میعانات گازیست.

• محصولات اصلی آروماتیک، پارازایلین، بنزن، ارتوزایلین به مجموع 1.28 میلیون تن در سال میباشد.

• محصولات فرعی شامل محصولات سنگین ، آروماتیک سنگین، رافینیت، محصولات سبک، گاز مایع و پنتان به مجموع 3.178 میلیون تن در سال می‌باشد.

• این شرکت در زنجیره تولید صنایع پتروشیمی در زمره مجتمع های بالادستی محسوب میشود که محصولات آن خوراک سایر شرکت‌ها و پتروشیمی از جمله پتروشیمی پارس و پتروشیمی جم در منطقه عسلویه و پتروشیمی تندگویان در منطقه ماهشر را تامین می کند.

• در سال 97 حدود 59 درصد تولیدات صادراتی، 36 درصد بین مجتمعی و حدود 5 درصد در داخل کشور مصرف شده است.

• مهمترین دستاوردها شرکت در سال 97، افتتاح و بهره برداری از واحد شیرین سازی برش سبک، انجام پروژه ارتقاع تولید پارازایلین، رفع مغایرت با شرکت ملی نفت در بحث قیمت خوراک.

• مهمترین پروژه شرکت همین پروژه ارتقاع تولید پارازایلن میباشد، پارازایلن یکی از محصولات با ارزش آروماتیک بوده که مصرف زیاد و مشتری های خوبی دارد و تقریبا قیمت ان دو برابر قیمت نفتا می باشد و هر آروماتیکی که بتواند آن را تولید کند سوددهی بیشتری دارد، علی رغم تحریمها خوشبختانه توسط کارشناسان داخلی این پروژه به پایان رسیده است.

•  بومی سازی کاتالیست ها،  از 7 کاتالیست مورد نیاز 5 مورد آن بومی سازی شده است که قبلا از فرانسه، آلمان و ژاپن تهیه میشده است.

• در ارتباط با ارزشگذاری این مجموعه که یک مجموعه پتروپالایشگاهیست ، اگر بخواهیم آن را مقایسه کنیم با ارزشی که شرکتهای مشابه دارند مانند پالایش نفت بندرعباس با 320 هزار بشکه، که 21 هزار میلیارد تومان ارزش بازار دارد و شرکت پالایش نفت تبریز با 110 هزار بشکه ظرفیت  که 10 هزار میلیارد تومان ارزش بازار دارد، پتروشیمی نوری با 120 هزار بشکه به قیمت 9600 میلیارد تومان ارزشگذاری شده که البته ما ان را ارزانتر در بازار عرضه میکنیم یعنی به قیمت 9،375 میلیارد تومان.

• نرخ رشد در ارزشگذاری شرکت 10 درصد، نرخ ارز 10 هزار تومان در نظر گرفته شده است که هر 1000 تومان  افزایش در نرخ ارز، ارزش شرکت به ازای هر سهم 500 تومان اضافه میشود.

• تولید سال 98 برابر 90 درصد و در سال 99 به اندازه 100 درصد ظرفیت در نظر گرفته شده است.

• هر یک درصد که قیمت خوراک پتروشیمی کاهش پیدا کند 700 تومان به ارزش شرکت و به ازای هر سهم 233 تومان اضافه خواهد شد که حساسیت سود شرکت به نرخ خوراک را نشان میدهد.

• ارزش جایگزینی پتروشیمی نوری در حال حاضر حدود 1.2 میلیارد یورو می باشد.

• عرضه کننده این سهم هلدینگ خلیج فارس می باشد که سابقه آن در بازار کاملا مشخص است . ما اعتقاد داریم که سهم، سهم مناسبی است و قیمت های بالاتری نیز مد نظر ما بود که با فشار سازمان با کاهش قیمت همراه شد، به نظر ما قیمت، قیمتی عادلانه است وجای رشد دارد. اتفاقات خوبی در پتروشیمی نوری و هلدینگ فارس خواهد افتاد.

• هدف هلدینگ خلیج فارس، شفاف سازی سرمایه گذاری های خود در بازار سرمایه بوده است.

• سوال، چرا قیمت عرضه بالا می باشد؟
• پاسخ، در سال 97 که حدود 1000 میلیارد تومان سود ناشی از عملیات داشتیم در شرایطی بودیم که متوسط تولید پارازایلن در روز 730 تن بود ولی امروز 2200 تا 2300 تن پارازایلین تولید میکنیم ما در سال 4 ماه واحد تولید پارازایلن نداشتیم در حال حاضر تولید محصولات آروماتیک در 100 درصد ظرفیت و حتی بالاتر قراردارد.
• ما در سه ماهه اول 98 طبق بودجه باید حدود 400 میلیارد تومان سود را محقق میکردیم که در حال حاضر 94 درصد سود را پوشش دادیم بدون در نظر گرفتن نرخ تسعیر ارز.

• سوال، سودی که سال 97 بدست آورده شده به خاطر اختلاف نرخ ارز در دلار فروش محصولات با نرخ دلار خوراک می باشد با تک نرخی شدن ارز حاشیه سود شما کاهش سود قابل ملاحظه داشته و طبق براورد شما محصول اصلی با افزایش ظرفیت در نظر گرفته شده و یک ماه هم اورهال برای سال بعد در نظر گرفته شده است، با توجه به تک نرخی شدن ارز و میزان تولید پارازایلن فعلی، چه حاشیه سود ناخالصی برای سال 98 برآورد میشود؟
•  نرخ خوراک دریافتی با چه فرمولی محاسبه میشود؟
• پاسخ، ما در سال 98 اورهال ( تعمیرات اساسی ) نداریم
• نرخ خوراک بر اساس 95 درصد فوب صادراتی میعانات گازی تعیین میشود که قرارد خوراک ما از مجتمع پارس جنوبی و پارسیان میباشد در خوراک مجتمع گازی موفق به اخذ معافیت ارزش افزوده و در مورد پارسیان که خارج از منطقه ویژه می باشد، دریافت خوراک به خاطر ارزش افزوده قطع شده است. حاشیه سود ناخالص برای سال 98 حدود 8 درصد برآورد شده است.

• سوال، چه مقدار دارایی ارزی دارید؟
• به طور متوسط 60 درصد فروش شرکت ارزی میباشد که در سامانه نیما عرضه میشود. در ارزشگذاری انجام شده، تسعیر برای سال 98 دیده نشده است.

• 3400 میلیارد تومان سود انباشته داریم که 90 درصد آن تقسیم خواهد شد

• هزیه لجستیک در سال 97 بابت چیست ؟
• پاسخ، این هزینه ناشی از تغییر مدل فروش به دلیل تحریم، از FOB به CFR می باشد که هزینه حمل کشتی در مقصد با شرکت می باشد که البته این هزینه به قیمت فروش اضافه میشود.

• سوال، افزایش مقدار پارازایلن تغییری در ضرایب مصرف مواد اولیه دارد؟ پاسخ، خیر

• دلیل زیان در سه ماهه سوم ؟  در سه ماهه سوم ظرفیت تولید به خاطر برخی از مسائل کم شده است و هزینه های ثابت خود را نشان داده است

• دلیل مقایسه پتروشیمی نوری با پالایشگاه تبریز و بندرعباس؟
• پتروشیمی نوری یک شرکت پتروپالایشگاه میباشد ( هم محصولات پالایشگاهی و هم مجصولات پتروشیمی ) یعنی پتروشیمی اصفهان در کنار پالایشگاه اصفهان میشود پتروشیمی نوری یعنی ما قابلیت سوئیچ کردن به محصولات پالایشگاهی را داریم.
• از این جهت با پالایشگاه تبریز مقایسه میشود که بقیه پالایشگاه‌ها صددرصد پالایشگاه هستند و پتروشیمی ندارند اما پالایشگاه تبریز به خاطر اینکه 52  درصد پتروشیمی تبریز را در اختیار دارد ، یک قابلیت مقایسه ی نسبی با نوری پیدا میکند.

• پتروشیمی تندگویان باید پتروزایلن خود را از پتروشیمی بوعلی تامین کند پتروشیمی بوعلی نیز تا دو سال آینده راه اندازی خواهد شد در نتیجه ما تمام پارازایلن را صادر خواهیم کرد.

• آیا شرکت برنامه افزایش سرمایه دارد؟ افزایش سرمایه حدود 200 درصدی از محل سود انباشته مد نظر است.

فایل صوتی جلسه معارفه در پیوست قابل دانلود می‌باشد.